4.6 - Cách đầu tư bằng chiến lược thụ động
Chiến lược Dolla-Cost Investing
- Trung bình cộng giá mua.
- Tức là mình sẽ không mua hết phần vốn mình có, mà chia làm 12 phần, mỗi tháng mua 1 phần chẳng hạn → Cả năm đó giá sẽ ở mức trung bình.
Trường hợp: GIAI ĐOẠN TÍCH LŨY
- Dùng chiến lược trung bình giá mua (DCA).
- Theo phương châm “Fire and Forget”.
- Chọn các quỹ track các chỉ số rộng một chút. - VD SP500 hoặc VinaCapital 100
Mua xong để đó, quên nó đi rồi để hiệu ứng cộng dồn nó lo cho mình mọi thứ.
Trường hợp: GIAI ĐOẠN CHUẨN BỊ NGHỈ HƯU
- Lúc này mình sẽ bđ cần tiền, nên cần chuyển dần sang các loại BOND:
- STOCK: 75%
- BOND: 20% - Nên mua 1 quỹ ETF hoặc INDEX FUND chứa nhiều loại BOND khác nhau.
- Tránh được các đợt Crash and Correction.
- Bond thường tăng nghịch đảo so với Stock
- CASH: 5%
- Key của chiến lược đầu tư là “KHÔNG ĐƯỢC BÁN KHI THỊ TRƯỜNG XUỐNG”.
- Khi nghỉ hưu nếu mà k có lãi suất từ trái phiếu, cổ phiếu, lúc nào cần tiền thì mình phải bán các khoản đầu tư đi → Không được. Nên hãy cân nhắc để 1 ít tiền mặt
Trường hợp: ĐỘT NGỘT CÓ MỘT KHOẢNG VỐN LỚN
Q: Mình nên dùng chiến lược mua DCA hay là sẽ mua 1 lần luôn?
A: Tùy từng người, nhưng lời khuyên là nên mua hết 1 lần luôn.
- Trung bình giá đúng trong trường hợp thị trường đi xuống thì cũng đúng trong trường hợp thị trường đi lên.
- Các năm, thị trường đi lên/ xuống xấp xỉ theo tỉ lệ 8-2. Tức là 10 năm thì có 8 năm đi lên, 2 năm đi xuống.
- Mua luôn (không phải DCA dần) thì sẽ có xác suất mua được giá rẻ cao hơn, vì về dài hạn thì thị trường luôn đi lên.
- Không nên để tiền nằm yên một chỗ (lạm phát).
- Chúng ta mà đợi DCA thì sẽ là kiểu “Timing the market”
- Không có gì đảm bảo là sau khi trung bình giá xong thị trường sẽ đi lên. Mình k biết được độ dài của 1 đợt Crash. Nên cho dù mình có chia 1 năm thì cũng k có gì đảm bảo là sẽ đi lên cả.
⇒ Rủi ro là sau khi mua xong, tt sẽ cắm đầu đi xuống, như thế mình sẽ phải đợi lâu hơn để tt phục hồi. Nhưng do mình nhìn tt ở bức tranh dài hạn hơn (vài chục năm) nên việc đi lên hay xuống trong vài ba năm thì cũng không quan trọng.